Acciones Sobre Acciones Del Impuesto Sobre La Renta

Bangalore fue constituida para juzgar la siguiente cuestión de derecho: Si un descuento en la emisión de Opciones de Empleado de Acciones es admisible como deducción En el cálculo de los ingresos de los beneficios de cabeza y ganancias en los negocios Para responder a esta pregunta, es necesario entender la importación de la palabra opción de stock de empleados (en lo sucesivo, ESOP). La Sección 2 (15A) de la Ley de Sociedades de la India da la definición de ESOP. En una ESOP, la empresa se compromete a emitir acciones a sus empleados en una fecha futura a un precio inferior al precio de mercado actual, lo que se logra mediante la concesión de opciones sobre acciones a sus empleados con descuento. Un empleado con el fin de ser elegible para la adquisición de las acciones en virtud de la ESOP, están obligados a prestar servicios al empleador / empresa durante el período de consolidación de derechos como se da en el esquema. El empleado tiene derecho a solicitar dicha opción al finalizar el periodo de adquisición. Tras la recepción de la solicitud por el empleado para la emisión de las acciones, la empresa asigna las acciones. El empleado es libre de vender las mencionadas acciones asignadas en el mercado, sujeto a los términos de ESOP. Al otorgar las opciones de compra de acciones, la empresa obtiene una especie de garantía de sus empleados para prestar servicios no interrumpidos durante el período de concesión y como contrapartida se compromete a compensar a los empleados con una cierta cantidad dada en forma de prima descontada Sobre la emisión de acciones. En nombre del gobierno se argumentó que el descuento en las acciones asignadas a los empleados es una recuperación de la prima de emisión / capital, por lo que cae en la categoría de recibo de capital corto. ITAT sostuvo que desde el fundamento y el objetivo primordial de traer el esquema de ESOP no es levantar el capital de la parte pero para ganar beneficio asegurando los esfuerzos constantes y concentrados de sus empleados dedicados durante el período de la carencia. Este descuento es interpretado tanto por los empleados como por la empresa como parte de la remuneración, por lo que, sin ningún tipo de imaginación, puede describirse como un recibo de capital corto o un gasto de capital. También se argumentó en nombre del gobierno que el descuento en ESOP no es un gasto en virtud de la Sección 37 de la Ley del Impuesto sobre la Renta por el motivo de que no hay pago o no. La ITAT que se apoya en la sentencia de la Corte Suprema sostuvo que sin duda la expresión gasto en el sentido de la Sección 37 significa lo que se paga o no, pero esa sección no restringe el pago de los gastos en efectivo solamente. Pago significaría realmente pagado o incurrido de acuerdo con el método de contabilidad. Al comprometerse a emitir acciones a una prima descontada, aunque la empresa no paga nada a sus empleados, sino que incurre en la obligación de emitir acciones a un precio descontado en una fecha futura, que es un gasto en virtud del Artículo 37 (1) de la Ley. Las conclusiones finales del banco especial se pueden resumir en los siguientes puntos: Descuento representa la diferencia entre el precio de mercado de las acciones en el momento de la concesión de la opción y el precio de oferta. El descuento bajo ESOP es un costo de empleado, deducible durante el período de consolidación de derechos con respecto al precio de mercado de las acciones en el momento de la concesión de opciones a los empleados. El principal objetivo de emitir acciones a los empleados con una prima descontada es compensarles por la continuidad de sus servicios a la empresa, que no es más que el costo de los empleados incurrido por la empresa. La obligación de emitir acciones a un precio descontado en una fecha futura en lugar de sus servicios por parte de la empresa es el gasto en virtud del Artículo 37 (1) de la Ley del Impuesto sobre la Renta. La empresa incurre en obligación de emitir acciones descontadas en el momento del ejercicio de la opción durante el período de consolidación de derechos. La deducción es permisible con respecto a un pasivo determinado y no a un pasivo contingente. El descuento en relación con las opciones adquiridas durante el año no es un pasivo contingente. El descuento es una deducción permisible bajo el ESOP. El banco sostuvo además que los principios de contabilidad no tienen ningún papel en la determinación del ingreso total bajo la Ley. Son los principios de tributación que deben seguirse y en caso de conflicto prevalecerá el principio de tributación. Las Directrices SEBI prescriben un tratamiento contable únicamente en relación con el período de adquisición de opciones y la situación resultante de las opciones no adquiridas o la caducidad de las opciones adquiridas. El importe del descuento reclamado como deducción durante el período de consolidación de derechos se invertirá en relación con las opciones de anulación / caducidad en el momento apropiado. El autor de este artículo es Anupam Srivastava que puede ser alcanzado en anupamtcl-india. netSi recibe una opción para comprar acciones como pago por sus servicios, puede tener ingresos cuando reciba la opción, cuando ejerza la opción, o cuando Disponer de la opción o acciones recibidas al ejercer la opción. Existen dos tipos de opciones sobre acciones: Las opciones otorgadas bajo un plan de compra de acciones para empleados o un plan de opciones de acciones de incentivos (ISO) son opciones de acciones legales. Las opciones sobre acciones que se otorgan bajo un plan de compra de acciones para empleados o un plan ISO no son opciones de compra de acciones no estatutarias. Consulte la Publicación 525. Ingreso tributable y no tributable. Para obtener asistencia para determinar si se le ha otorgado una opción de compra de acciones estatutaria o no estatutaria. Opciones estatutarias de acciones Si su empleador le otorga una opción estatutaria de compra de acciones, generalmente no incluye ningún monto en su ingreso bruto al recibir o ejercer la opción. Sin embargo, es posible que esté sujeto al impuesto mínimo alternativo en el año en que ejerce una ISO. Para obtener más información, consulte el Formulario 6251 Instrucciones (PDF). Usted tiene ingreso imponible o pérdida deducible cuando vende la acción que compró al ejercer la opción. Generalmente, usted trata esta cantidad como una ganancia o pérdida de capital. Sin embargo, si no cumple con los requisitos especiales de período de tenencia, tendrá que tratar el ingreso de la venta como ingreso ordinario. Agregue estas cantidades, que son tratadas como salarios, a la base de la acción en la determinación de la ganancia o pérdida en la disposición de acciones. Consulte la Publicación 525 para obtener detalles específicos sobre el tipo de opción de compra de acciones, así como las reglas sobre cuándo se informa el ingreso y cómo se reportan los ingresos para efectos del impuesto sobre la renta. Opción de Compra de Incentivos - Después de ejercer una ISO, debe recibir de su empleador un Formulario 3921 (PDF), Ejercicio de una Opción de Compra de Incentivos bajo la Sección 422 (b). Este formulario informará las fechas y valores importantes necesarios para determinar la cantidad correcta de capital y los ingresos ordinarios (si corresponde) que se informará en su declaración. Plan de Compra de Acciones para Empleados - Después de su primera transferencia o venta de acciones adquiridas mediante el ejercicio de una opción otorgada bajo un plan de compra de acciones para empleados, debe recibir de su empleador un Formulario 3922 (PDF), Transferencia de Acciones Adquiridas Sección 423 (c). Este formulario informará las fechas y los valores importantes necesarios para determinar la cantidad correcta de capital y los ingresos ordinarios que se informará en su declaración. Opciones de acciones no esenciales Si su empleador le otorga una opción de compra de acciones no tasada, el monto de los ingresos a incluir y el tiempo para incluirlo depende de si el valor justo de mercado de la opción puede determinarse fácilmente. Valor justo de mercado fácilmente determinado - Si una opción se negocia activamente en un mercado establecido, puede determinar fácilmente el valor justo de mercado de la opción. Refiérase a la Publicación 525 para otras circunstancias bajo las cuales usted pueda determinar fácilmente el valor justo de mercado de una opción y las reglas para determinar cuándo debe reportar ingreso para una opción con un valor justo de mercado fácilmente determinable. Valor de Mercado Justo No Determinado - La mayoría de las opciones no-estatutarias no tienen un valor justo de mercado fácilmente determinable. Para las opciones no tasadas sin un valor justo de mercado fácilmente determinable, no hay un evento imponible cuando se otorga la opción, pero debe incluir en el ingreso el valor justo de mercado de la acción recibida en el ejercicio, menos la cantidad pagada, al ejercer la opción. Usted tiene ingreso imponible o pérdida deducible cuando vende las acciones que recibió al ejercer la opción. Generalmente, usted trata esta cantidad como una ganancia o pérdida de capital. La optimización del tratamiento fiscal de las opciones sobre acciones en manos de los empleados ha sido durante mucho tiempo un elemento básico del diseño de la remuneración de los ejecutivos canadienses y planeación de pago de impuestos. No menos importante desde una perspectiva corporativa, sin embargo, es el trato fiscal para los empleadores. A este respecto, la decisión del Tribunal Fiscal de Canadá en Imperial Tobacco Canada Limited v. The Queen, publicada justo antes de Navidad, representa un desarrollo preocupante. El fondo se puede resumir como sigue. Cuando un empleado ejerce opciones sobre acciones y adquiere acciones, la Ley del Impuesto sobre la Renta prohíbe expresamente una deducción del impuesto sobre sociedades. Por el contrario, cuando un empleado renuncia a opciones sobre acciones a cambio de un pago en efectivo, ha sido posible que la sociedad pagadora reclame una deducción de impuestos por este pago de su propio bolsillo como costo de hacer negocios. El gran conglomerado con sede en Montreal Imasco Ltd. operó un plan de opciones sobre acciones para sus empleados y empleados de varias de sus subsidiarias, incluyendo Imperial Tobacco y Shoppers Drug Mart. En 2000, Imasco fue adquirida por una empresa británica, BAT plc. Con el fin de reducir al mínimo el número de opciones que se ejercerían para las acciones, que luego serían puestas inmediatamente en la oferta de MTD, Imasco enmendó su plan de opciones de acciones en el momento de la toma de poder permitir a los titulares de opciones renunciar sus opciones a Imasco por efectivo . Prácticamente todos los empleados de Imasco, Shoppers Drug Mart y otros empleados participantes entregaron sus opciones por dinero en efectivo en lugar de ejercerlas por acciones. La Agencia de Ingresos del Canadá impugnó la deducción de los pagos en efectivo hechos por Shoppers Drug Mart e Imasco. En 2007, el Tribunal Fiscal confirmó la deducibilidad de los pagos por Shoppers. Sorprendentemente, sin embargo, en esta última decisión dictada el mes pasado, los pagos correspondientes realizados por Imasco a sus empleados eran considerados por un juez de la Corte Tributaria diferentes como no deducibles. (La razón por la que el caso se llama Imperial Tobacco en lugar de Imasco es porque después de la toma de posesión de BAT, las dos empresas se fusionaron bajo el nombre de Imperial Tobacco). Cómo es este resultado lamentable y aparentemente contradictorio posible? Shoppers Drug Mart, confiando en cambio en una dudosa, pero olvidada decisión judicial de 1990 que involucró la adquisición de una compañía llamada Kaiser Petroleum. En el caso de Kaiser Petroleum, se llegó a la conclusión de que un pago asociado a la rescisión de opciones sobre acciones que coincidía con una OPA corporativa constituía un pago a cuenta del capital más que un costo de hacer negocios y, por lo tanto, no era deducible. Durante muchos años, el razonamiento en Kaiser Petroleum fue ampliamente considerado en la comunidad tributaria para aplicar sólo a sus propios hechos. Pero ese razonamiento se ha dado nueva vida en Imperial Tobacco. Como resultado de los cambios en las reglas sobre opciones de acciones anunciadas en el presupuesto federal de marzo de 2010, ya no es posible que las devoluciones de opciones sobre acciones generen tanto un trato fiscal favorable para los titulares de opciones (es decir, la mitad del impuesto según el párrafo 110.1) D) de la Ley del Impuesto sobre la Renta) y una deducción corporativa para el empleador. Por el contrario, las partes deben elegir en adelante uno u otro. En la teoría de que la mayoría de los empleadores desearán optimizar el tratamiento fiscal de sus empleados, esto significa que muchas deducciones menos de impuestos corporativos serán reclamadas en conexión con los pagos de rendición de opciones de todos modos. En consecuencia, la decisión de Imperial Tobacco puede tener un impacto relativamente limitado, incluso si no se invierte en la apelación. Sin embargo, en la medida en que existan pagos de rescate de opciones sobre acciones bajo revisión por parte de Revenue Canada en relación con adquisiciones pasadas, la deducción de esos pagos (que a menudo son bastante grandes) puede estar en grave riesgo. Si hay alguna adquisición futura en la que el tratamiento tributario personal favorable no estuviera disponible por una razón u otra, el efecto podría ser poner un amortiguador en los acuerdos de cesión de opciones de esta naturaleza y hacer que el proceso de clasificar las opciones sobre acciones en la Contexto de adquisición mucho más engorroso.